注文書ファクタリングとは？メリット・デメリットとおすすめの業者も解説

近年、請求書を売却するファクタリングより早い段階で資金調達が可能となる「注文書ファクタリング」という新しいサービスが登場しています。

注文書ファクタリングは、従来のファクタリングが請求書に基づいていたのに対し、注文書ファクタリングは契約直後の注文書を活用します。これにより、請求書発行前の早い段階での資金調達が可能となり、特に資金繰りに課題を持つ企業にとっては大きなメリットをもたらします。

しかし、この新しい方法はそれなりの注意点も伴います。この記事では、注文書ファクタリングの基本から、従来のファクタリングとの違い、利用する際のメリットとデメリット、そしておすすめのファクタリング会社まで、幅広く解説します。

ぜひ参考にしてください。

注文書ファクタリングとは

ファクタリングとは、企業が保有する売掛金を売却して資金化ができる金融サービスのことです。

注文書ファクタリングは、仕事を受注した時点で発行される注文書や発注書をファクタリング会社に売却し、資金化ができるという点です。（将来債権の売却）

従来のファクタリングは、納品完了後でないと資金調達ができないというデメリットがありましたが、注文書ファクタリングによって事前に資金を得ることが可能となり「仕事を受注したいけど資金が無くて着手できない」という方でも、仕事を受注できるようになるというメリットがあります。

注文書ファクタリングの仕組み

繰り返しになりますが、注文書ファクタリングに必要なのは案件を受注した際に発行される注文書です。受注した段階からすぐに資金調達に向けて動き出すことが可能です。

ファクタリング会社は提出された注文書を売掛先や利用者の信用情報をベースに評価し、それに基づいて一定の金額を買い取ります。この買取金額から手数料が差し引かれた後の金額が、利用者の口座に入金される仕組みです。

案件が完了し、売掛先から入金が確認されたら、その金額をファクタリング会社に支払って取引完了となります。

注文書ファクタリングと請求書ファクタリングの違い

注文書ファクタリングと請求書ファクタリングのそれぞれの違いについて詳細を解説します。

買取対象

請求書ファクタリングでは、納品後に売掛先に対して発行する「請求書」をファクタリング会社に売却します。

注文書ファクタリングでは、仕事を受注した際に発行される「注文書」や「発注書」をファクタリング会社に売却します。

注文書を発行しない企業の場合は、仕事の指示に関するメールなど、案件を引き受けたエビデンスがあれば代用可能な場合があります。

手数料

一般的に売掛金が支払われるまでの期間が長い注文書ファクタリングは、ファクタリング会社にとって債権未回収リスクが高いです。

ファクタリングの手数料はリスクの大きさで決まりますので、請求書ファクタリングと比較して注文書ファクタリングの手数料は高く設定されることが多いです。

請求書ファクタリングの手数料(2社間)は10〜20％ですが、これより5%～ほど上がると考えておいた方が良いでしょう。

入金サイトの短縮期間

請求書ファクタリングでは、納品完了後から1か月～2か月程度入金サイトを短縮することが可能です。

一方で、注文書ファクタリングでは、売掛先から注文書や発注書が発行された段階から審査を受けることができますので、最大6か月程度入金サイトを短縮できるようになります。

売掛先への通知

注文書ファクタリングは基本的に2社間ファクタリングと同じ契約形態です。

したがって、売掛先に注文書ファクタリングを利用しているという事実を知られる心配は無く、売掛先との良好な関係を保ったまま運転資金の確保ができます。

一方で、請求書ファクタリングにおける3社間ファクタリングの場合は、売掛先の承認を得ないと資金化ができないので、必ず通知をしなければいけません。

注文書ファクタリングのメリット

ここでは、注文書ファクタリングのメリットについて詳しく解説します。

受注段階で資金を調達できる

注文書ファクタリングの最大のメリットは、請求書ファクタリングより早い段階で資金調達が可能な点です。

売掛先から受注したタイミングで、その注文書を元に資金調達が可能になりますので、受注案件の運転資金を確保することができるようになります。

請求書ファクタリングは案件完了後の請求書を元に資金調達する手法なので、受注案件の運転資金として利用する事は出来ません。（次の案件の運転資金として利用する事は可能です）

入金サイクルを短縮できる

注文書ファクタリングは入金サイクルを最大180日ほど短縮することが可能です。

請求書ファクタリングは、請求書が発行されてから入金されるまでの期間がおよそ2〜3ヶ月です。そのため、もし月初に発行した請求書が翌月末の入金であれば、約60日ほどの短縮となります。

これに対し、注文書ファクタリングは仕事を受注し、実際に着手する前に現金化しますので、最大180日ほど短縮されます。請求書ファクタリングと比べても大幅に短くなるのが特徴です。

ノンリコース（償還請求権がない）契約

注文書ファクタリングでは、多くの場合「ノンリコース契約」が採用されています。これは、売掛先が何らかの理由で支払い不能になった場合に、利用した企業がファクタリング会社に対して金銭を返済する義務が免除されるというものです。

このノンリコース契約の採用により、注文書ファクタリングを利用する企業は、もし売掛先が経営悪化や倒産などにより売掛金を支払えなくなった場合でも、自社がその責任を負う必要がなくなります。これにより、企業は売掛先の信用リスクから一定の保護を受けることができ、安心してビジネスを運営することが可能になります。

売掛先にファクタリングの利用を知られない

注文書ファクタリングは、一般的に2社間ファクタリングと同様の形式で行われるため、資金調達の際に売掛先にファクタリングの利用を知られる心配はありません。

「取引先にファクタリングの利用を知られてしまったら信用低下につながりかねない」といった不安も、注文書ファクタリングであれば心配なく資金調達ができます。

注文書ファクタリングのデメリット

次に、注文書ファクタリングのデメリットについて解説します。

よく理解した上で利用を検討してみてください。

ファクタリングと比較して手数料が高め

請求書ファクタリングとの違いでも解説しましたが、一般的に売掛金が支払われるまでの期間が長い注文書ファクタリングは、ファクタリング会社にとって債権未回収リスクが高いです。

ファクタリングの手数料はリスクの大きさで決まりますので、請求書ファクタリングと比較して注文書ファクタリングの手数料は高くなります。請求書ファクタリングの手数料(2社間)は10〜20％ですが、これより5%～ほど上がると考えておいた方が良いでしょう。

ファクタリングと比較して審査が厳しめ

注文書ファクタリングは債権未回収リスクが高いことから、ファクタリング会社の審査も厳しくなりがちです。

審査に通るには信用度の高い売掛先からの注文書であることが重要になってきます。

注文書ファクタリングを取り扱っている会社が少ない

注文書ファクタリングはファクタリングよりもさらに新しいサービスで、対応している会社が少ないです。

審査も厳しいので注文書ファクタリングを行う前提で楽観視していると全社の審査に落ちて計画が狂ってしまったということも考えられなくはありません。

注文書ファクタリングは、受注段階で発行された注文書（発注書）を基に、納品前の運転資金を確保するために利用されることがあります。

特に、納期がタイトな案件や支払いサイトが長めの取引では、仕入れ代金や外注費、人件費などの先行費用が発生しやすく、資金繰りが厳しくなる場合があります。

このような場面で、審査・契約手続きが整えば、資金化によって資金繰りを補完できることがあります。

注文書ファクタリングの活用シーン

注文書ファクタリングは、特に以下に挙げるようなシーンで有効活用できます。

大口受注に向けて資金を調達したい

大口の案件を受注する際は、資材費や人件費などの先行コストが必要になる場合があります。
手元に資金があればそこから捻出すればよいですが、別の案件がまだ納品できておらず、売掛先からの支払いが済んでいない状況では、それも難しいでしょう。

そのようなときに有用なのが、注文書ファクタリングです。
売掛先から受け取った注文書をベースに資金調達できるため、以前の案件の納品が済んでいなくとも、先行コストを捻出できるようになります。
※状況に応じて、他資料を求められる場合があります。

支払いサイトの長期化による資金不足を防ぎたい

「案件は受注できているのに手元に資金がない……」とお悩みであれば、注文書ファクタリングを活用しましょう。

注文書の支払いサイトが長く、納品から入金までの期間が空いてしまうと、使える資金が手元にない状態が長期化してしまいます。
最悪の場合は、利益が出ているにもかかわらず支払いが滞ってしまい、黒字倒産する可能性もあります。

注文書ファクタリングを活用すれば、売掛先からの入金を待たずして資金を調達できるため、上記のような資金不足ないし黒字倒産を防ぐことが可能です。
特に、建設業や不動産業、運送業など、支払いサイトが長い傾向にある業界では、注文書ファクタリングが資金不足の解消に大いに役立ってくれるでしょう。

融資が間に合わない場合の代替手段として活用したい

融資は資金調達のメジャーな手段ではありますが、審査が厳しく、資金が必要なタイミングまでに入金が間に合わない、ということも珍しくありません。
そういったケースでは、注文書ファクタリングを代替案として活用しましょう。
売掛先の信用力さえ十分であれば審査にそれほど時間がかからないため、スピーディーに資金を調達できます。

注文書ファクタリングで確認される審査項目

注文書ファクタリングの審査では、利用者の信用力よりも以下に挙げる項目が重点的に審査されます。
各項目の詳細を、順に解説します。

売掛先の信用力

売掛先の倒産といった事情で代金が回収できなかった場合、損害を被ることになるのは基本的にファクタリング会社です。
したがって、注文書ファクタリングの審査では、特に売掛先の信用力が重点的に調査されます。

売掛先の規模が小さい、あるいは業績が不安定である場合などは、代金を回収できないリスクがあると判断されて、買取を拒否されてしまう可能性が高まります。

反対に、売掛先が上場企業や官公庁などであれば、信用力が高いと見なされて審査に通りやすくなるでしょう。
そのため、もし注文書を複数保有しているなら、上記に該当する売掛先の注文書から優先的に買取を依頼することをおすすめします。

売掛先との取引実績

売掛先との取引実績が十分にあるかどうかも、審査で重視されるポイントの一つです。

取引が初回である、または実績が乏しい場合には「代金を回収できないかもしれない」という疑いが強まり、審査通過が難しくなる可能性があります。
反対に、過去に継続的な取引があり、かつ売掛先からの支払いが滞ったこともないのであれば、ファクタリング会社に「回収できる可能性が高い」と判断してもらえるでしょう。

注文書の金額や内容の妥当性

これはほかのファクタリングにも共通することですが、自社や売掛先の規模に対して注文書の額面が大きすぎる場合には、架空取引を疑われて審査が厳しくなる場合があります。
一方で注文書ファクタリングでは、注文書の金額が極端に小さいという理由から、不正利用だと思われてしまうケースも少なくありません。
一般的に注文書ファクタリングでは、大口案件を対象とする注文書が買取に出されることが多いためです。

また、注文書に記載されている情報に具体性がない場合にも、不正を疑われる可能性が高まります。
たとえば、摘要欄に「業務委託料」としか書かれていない注文書は、何に対する対価なのかが不明瞭であり、取引を裏付ける資料にならないと判断されてしまいます。

上記のような事態を避けるためにも、注文書の買取を依頼する際は、自社の規模に合った額面のものを選びましょう。
また、注文書の妥当性を示せるように、契約書や業務報告書などの関連書類もあわせて準備しておきたいところです。

注文書ファクタリングを利用する際の流れ

注文書ファクタリングは、一般的に注文書や発注書などの資料を提出して申込みを行い、ファクタリング会社が発注元の信用力や契約内容、取引実態などを審査します。

審査に通過すると買取条件（買取金額・手数料等）が提示され、契約締結後に手数料を差し引いた金額が最短即日から数営業日で支払われる場合があります。

その後、納品が完了し、発注元からの支払いがファクタリング会社に行われて取引が完了します。

注文書ファクタリングを取り扱っている会社

最後に、注文書ファクタリングを取り扱っている業者を紹介します。

ビートレーディング

ビートレーディングは2012年に設立された、業界全体でも老舗のファクタリング会社です。

培った独自の審査基準により審査通過率が98％と非常に高く、他社で買取不可だった請求書も買い取って貰える可能性が高いのが特徴です。

注文書ファクタリングを最初に始めたファクタリング業者でありの買取も可能なため、より早い段階で資金化が可能になります。

GMO BtoB早払い

GMO BtoB早払いはインターネット大手のGMOグループが運営している信頼性が高いファクタリングサービスです。

こちらも請求書ではなく注文書の買取も可能なため、より早い段階で資金化が可能になります。

大手の信頼性の高い会社と取引したい場合はおすすめです。

BESTPAY（ベストペイ）

ベストペイは、株式会社アレシアによる注文書ファクタリング専用のサービスです。

依頼企業の倒産リスクがなければ基本的には審査が通るとの事なので、利用者にも分かりやすく自社の経営状況が良くなくても気にせず利用できます。

トップ・マネジメント

トップ・マネジメントは、65,000件以上の取引実績を持つファクタリング会社です。

審査が最短30分、入金までに最短2時間とスピーディーに注文書を現金化できるのが特徴です。
手続きもオンラインで済ませられるため、忙しい業務の合間を縫って利用できます。

また、トップ・マネジメントが指定する専用口座を振込先に指定すれば、手数料が減額されるというサービスも提供しています。
「資金調達にかかる負担を少しでも減らしたい」とお考えなら、トップ・マネジメントを利用するのがよいでしょう。

ファクタリングのトライ

ファクタリングのトライは、法人・個人事業主を問わず注文書ファクタリングを提供しているファクタリングサービスです。
最短即日での現金化が可能で、急ぎ資金を調達する必要がある場合に最適なサービスだといえます。

ファクタリングのトライの特徴としては、他社からの乗り換えで手数料が低くなるサービスを提供している点も挙げられます。
利用中のファクタリング会社・サービスの手数料やサポート内容に不満があるなら、ファクタリングのトライへ乗り換えてみてはいかがでしょうか。

けんせつくん

けんせつくんは、建設業界に特化したファクタリングサービスで、注文書の買取も行っています。
審査開始から最短2時間で入金してくれるうえに、スマホがあればどこからでも申し込むことが可能です。

また審査の際には、建設業特有の事情も加味してくれるため、ほかのファクタリング会社の審査に通らなかったとしても利用できる可能性があります。
急ぎ資金を調達したいと考えている建設業の事業者様にとって、けんせつくんは理想的な資金調達方法だといえます。

注文書ファクタリングでよくある質問

ここまでの内容を踏まえて、最後に注文書ファクタリングでよくある質問に回答していきます。

個人事業主でも注文書ファクタリングを利用できますか？

注文書ファクタリングは主に法人向けのサービスですが、個人事業主を対象にサービスを提供している会社も一部存在します。
ただし、その数は現状あまり多くありません。
急ぎで資金を調達しようとしても利用先が見つからない、という事態に陥る可能性もあるため注意しましょう。

必要に応じて、注文書ファクタリングではなく請求書ファクタリングを利用するのも一つの手です。
請求書ファクタリングであれば個人事業主向けのサービスも多いため、利用先を探すのに苦労することも少なくなるでしょう。

注文書ファクタリングを利用する際、売掛先の同意は必要ですか？

注文書ファクタリングは基本的に2社間ファクタリングとなるため、売掛先の同意を得る必要はありません。

2社間ファクタリングとは、利用者とファクタリング会社のあいだだけで契約を締結する方式です。
注文書を売却する旨を売掛先に知られることがないため、「あの会社は経営難なのだろうか？」と思われてしまうリスクを減らせます。

見積書でもファクタリングを利用できますか？

基本的に、見積書だけではファクタリングを利用できません。

見積書は、案件を受注する前の段階で、提供する商品・サービスにかかる価格の試算結果を、売掛先へ提示するための資料です。
記載されている金額は確定されているものではなく、あとから変更になる可能性があります。
したがって、将来的な支払いがなされる根拠としては、不十分だと見なされてしまうことがほとんどです。

まとめ

本記事では、注文書ファクタリングについて解説しました。

注文書ファクタリングは、注文を受注した段階で利用できるため、従来のファクタリングより早い段階で資金調達が可能です。

しかし、その一方で手数料の高さや審査の厳しさ、業者の少なさがデメリットになりますので、よく検討して利用してください。

また、注文書ファクタリングとは異なりますが、弊社では同じように将来発生する売り上げを先に現金化するサービスとして「RBF by PAYTODAY」というサービスを営んでおります。

資金繰りにお困りで、かつ「SaaS型ビジネスモデルである」「毎月将来の売上(リカーリングリベニュー)がある」という方は是非お気軽にお問い合わせください。